Anak Tukang Roti yang Kenyang di Kursi Pelatih

Dari Swedia ia pulang kampung ke Inggris menangani  Bristol City pada 1980. Namun di klub ini Hodgson tak sukses karena krisis keuangan yang melilit klub tersebut. Ia pun kemudian kembali ke Swedia menangani Oddevold pada 1982, kemudian pindah ke Orebro pada 1983 hingga 1984. Di dua klub ini Hodgson tak meraih juara.

Masih dari Swedia, ia kemudian pindah perahu mengemudikan klub Malmo FF dari 1985 hingga1989. Di klub ini, Hodgson cukup berhasil dan mampu mengantar klubnya menjuarai sejumlah liga. Di antaranya Champions (Liga Swedia) 1986, 1988, dan Allsvenskan" 1985 dan 1989, serta  Piala Swedia 1986 dan 1989.

Meski terbilang sukses di klub ini Hodgson tak betah di Swedia lantaran pajak penghasilan yang tinggi bagi expatriat seperti dirinya. Ia kemudian hijrah ke Swiss menukangi  Neuchâtel Xamax pada 1990–1992. Dari sinilah Hodgson kemudian dipercaya melatih Tim

Nasional Swiss sejak 1992 hingga 1995.

Selama melatih Swiss, Hodgson berhasil membawa negara yang terkenal dengan industri arloji dan cokelat itu lolos ke putaran final piala dunia 1994. Satu grup dengan Italia, Hodgson membawa timnya melaju ke 16 besar. Namun dalam putaran ini langkah Swiss terhenti oleh Spanyol.